Динамика рублевых и долларовых депозитов в РФ в 2003 г.

in Вестник РЭО №113, Банки, Банковский сектор

Русское экономическое общество продолжает исследование динамики депозитов и вкладов в банковской системе РФ.
  В 2003 г. наблюдается продолжение роста объемов привлеченных в банковской системе средств (см. рис. 1.). Объем привлеченных депозитов и вкладов на 1 ноября 2003 г. составил 2,1 трлн. руб. ($59,4 млрд.), что на 39% превышает показатель на 1 ноября 2002 г. В том числе 1,41 трлн. руб. ($47,3 млрд.) привлечено банковским сектором от физических лиц. Из рисунка видно, что темпы роста депозитов и вкладов физических лиц в целом превышают темпы суммарных депозитов. В результате доля физических лиц в общей массе привлеченных банковской системой России депозитов и вкладов ежегодно увеличивается.

Однако к концу 2003 г. динамика роста депозитов и вкладов физических и юридических лиц практически сравнялись. Таким образом, если на 1 ноября 2002 г. доля средств физических лиц составляла 78,1%, то на 1 ноября 2003 г. данный показатель увеличился до 79,6%.

  Величина суммарных рублевых депозитов и вкладов (юридических и физических лиц) превышает величину валютных, причем к концу года разрыв увеличивается (рис. 2).

Объем депозитов и вкладов в рублях на 1 ноября 2003 г. вырос за год на 56,5% и составил 1,08 трлн. руб. ($36,2 млрд.). Средства же в иностранной валюте привлекались банками вдвое меньшими темпами. Так, объем депозитов и вкладов в валюте вырос на 1 ноября 2003 г. относительно 1 ноября 2002 г. на 26,5% и составил 694,6 млрд. руб. ($23,3 млрд.).

  Таким образом, доля суммарных долларовых депозитов в общей сумме депозитов продолжает снижаться (см. рис. 3). В том числе по итогам 10 месяцев 2003 г. произошло и снижение динамики данного показателя для физических лиц (рис. 4).

Вывод: Рост депозитов и вкладов свидетельствуют об укреплении доверия к банковскому сектору, а также появлении большего объема свободных средств для размещения в форме депозитов и вкладов у предприятий и населения. В том числе подобная динамика вкладов населения в рублях объясняется ростом реальных располагаемых доходов населения (на 14,5% за 2003 г.) и, соответственно, доли доходов, которое население готово сберегать. Все это в целом характеризует усиление стабилизационных процессов в экономике страны.

  При этом основополагающим моментом является соотношение средств на депозитах в национальной и иностранной валюте. Очевидно, что основным фактором, оказавших влияние на сокращение средств в валюте в структуре депозитов и вкладов изменение, является снижение курса доллара по отношению к рублю. Что касается, евро, то в настоящий момент в России наблюдаются процессы перехода части организаций, банков и физических лиц на евро, которые в дальнейшем могут усилиться на фоне процессов укрепления данной валюты.

  Кроме того, следует отметить недавнее снижение ставки рефинансирования ЦБ (до 14%), в связи с чем банки, скорее всего, будут снижать ставки по депозитам, делая рублевые вклады менее привлекательными. Соответственно, будет в целом повышаться конкурентоспособность валютных вкладов относительно рублевых, и валютные вклады будут более привлекательными с точки зрения ставок, тем более, что банки начинают предлагать новые продукты, например, мультивалютные вклады.

  В целом же по нашему же мнению, независимо от ситуации на мировом рынке валют, а также других факторов, необходимо движение в двух направлениях – к укреплению доверия к национальной валюте и к расширению банковских операций в регионах как за счет улучшения финансового положения граждан всех субъектов Федерации, так и за счет укрепления региональной банковской инфраструктуры.